İleri Düzey Türev Ürünler: Simülasyonlu Fiyatlamalar ve Risk Analizleri
Türev ürünler kurumların ve bankaların hazinelerinde yatırım ve risk yönetimi amacıyla kullanılan finansal araçlardır. Bu eğitimde, ileri düzey türev ürün fiyatlamaları ile bu ürünlerin spekülatif ve risk transferi amacıyla kullanımına yönelik çok sayıda simulasyonlu uygulamaya yer verilmektedir.
Kimler Katılmalı
Bu eğitime temel türev bilgisi bulunan; türev ürünlerin fiyatlaması ve kullanım alanlarına dair ileri düzeyde bilgi sahibi olmak isteyen tüm çalışanların katılması tavsiye edilir.
Eğitim İçeriği
1. Finansal Piyasalar ve Temel Özellikleri
- Organize ve Tezgahüstü Piyasalar
- Döviz Piyasaları
- Para Piyasaları
- Türev Piyasalar
- TCMB Para ve Döviz Piyasaları
- TCMB Interbank Para Piyasları
- TCMB Açık Piyasa İşlemleri (APİ)
- TCMB Döviz ve Efektif Piyasaları
2. Forward İşlemlerin Fiyatlanması ve Analizi
- Forward Hesaplamalarda Kullanılan Faiz Piyasaları
- Forward Hesaplama Yöntemleri
- Enterpolasyon ve Yield Curve Methodolojisi
- Lineer Enterpolasyon
- Cubic Spline Enterpolasyon
- Nelson Siegel Yield Curve
- Implied Swap Curve
- Implied Swap Hesaplamaları
- Market Curve vs Implied Swap Curve
- Forward İşlemlerin Piyasa Riski Hesaplamaları
- MTM Hesaplamaları
3. Futures İşlemlerin Fiyatlanması ve Analizi
- Yerli ve Yabancı Organize Borsaların İncelenmesi
- Futures Kontratların Genel Özellikleri ve Analizi
- Başlangıç Teminatı Nedir?
- Sürdürme Teminatı Nedir?
- Margin Call (Teminat Tamamlama Çağrısı) Nedir?
- MTM Değerlerinin Hesaplanması ve Analizi
4. Opsiyon İşlemlerin Hesaplanması ve Analizi
- Vanilla Tipi Opsiyonlar
- Bildirim (Expiry) ve Takas (Delivery) Tarihleri
- Parasallık Kavramı (ITM-ATM-OTM)
- Uygulama Fiyatı Belirleme
- Prim Kavramı
- Tarihsel Volatilite - Implied Volatilite
- Avrupa/Amerikan/Bermuda/Asya Tipi Opsiyonlar
- Call / Put Kavramı
- Opsiyon Türleri
- Opsiyon Fiyatlama Modelleri, Temel Özellikleri ve Farklılıkları
- Opsiyon Fiyatlarını Etkileyen Faktörler
- Opsiyon Greekleri ve Portföy Riskinin Yönetilmesi
- Delta
- Gamma
- Vega
- Theta
- Rho
- Delta / Gamma / Vega Hedge
- Egzotik Opsiyonlar
- Fiyat Kısıtlı Egzotikler (Bariyerli Opsiyonlar)
- Knock-In Opsiyonlar (American-European)
- Knock-Out Opsiyonlar(American-European)
- Zaman Kısıtlı Egzotikler
- Partial Window Bariyerli Opsiyonlar
- Kar/Zarar Kısıtlı Egzotikler
- TARF
- Fiyat Kısıtlı Egzotikler (Bariyerli Opsiyonlar)
- Payout Opsiyonlar
- One Touch
- No Touch
- Double One Touch
- Double No Touch
- Range Accrual
- Vanilla Tipi Opsiyonlar
5. Döviz Swap İşlemlerin Hesaplanması ve Analizi
- Döviz Swap Hesaplamları
- Nakit Akışı Yönetimi Fonksiyonu
- Yatırım İşlemleri Fonksiyonu
6. Faiz Swap İşlemlerin Hesaplanması ve Analizi
- Faiz Swaplarının (IRS) Hesaplanması
- Çapraz Kur Swaplarının (XCCY IRS) Hesaplanması
- Swaptions
- Caps/Floors
- Structured Faiz Türevleri
- Callable IRS
- Knock-In Floor Collar
- Knock-Out Cap Collar
- Range Accrual Swap
- Switchable Swap
- Ratchet Swap
- Hybrid Products
7. Yapılandırılmış Türev Enstrümanlar
- Korumalı Forward
- Bonus Forward
- Zero Cost Collar
- Asimetrik Forward
- Double Knock-In Forward
- Knock-Out Forward
8. Sonuç ve Genel Değerlendirmeler
Diğer Eğitimler
Şirketlerde Türev İşlemlerin Muhasebeleştirilmesi
Bu eğitimin amacı şirketlerde kullanılan türev ürünlerin muhasebeleştirilme prensiplerinin katılımcılara aktarılmasıdır.
- Seviyeİleri
- Süre1 gün
Farklı Piyasa Tipleri İçin FX Opsiyon Stratejileri ve Analizi
Eğitimde 4 farklı piyasa tipi ve bu piyasalarda oluşturulabilecek stratejiler detaylı olarak katılımcılara aktarılmaktadır. Stratejilerin temel taşı olan opsiyon çeşitleri hakkında da katılımcılara bilgi verilmektedir.devamını oku
- SeviyeOrta
- Süre2 gün
Döviz Opsiyonlarının Fiyatlandırılması & Uygulamalı Workshop
Eğitimde 4 farklı piyasa tipi ve bu piyasalarda oluşturulabilecek stratejiler detaylı olarak katılımcılara aktarılmaktadır. Stratejilerin temel taşı olan opsiyon çeşitleri hakkında da katılımcılara bilgi verilmektedir.devamını oku
- SeviyeOrta
- Süre2 gün
Türev İşlem Fiyatlamalarının Validasyonu ve Denetimi
Bir şirket bünyesinde yapılmakta olan tüm türev işlemlerin fiyalama methodolojilerinin, validasyonlarının ve denetim tekniklerinin katılımcılara aktarılması hedeflenmektedir.
- Seviyeİleri
- Süre2 gün